ConocoPhillips va cumpăra Concho Resources pentru 9,7 miliarde de dolari în cel mai mare acord de șist din 2020
ConocoPhillips COP.N a fost de acord luni să cumpere producătorul american de ulei de șist Concho Resources Inc CXO.N pentru 9,7 miliarde de dolari, întrucât sectorul energetic a continuat să se consolideze pe fondul cererii și prețurilor mai mici la combustibil.
Acordul cu acțiuni reduse, cu prime reduse, are loc, întrucât multe companii americane de șist au fost înconjurate de pierderi din cauza prețurilor slabe ale țițeiului și, spre deosebire de recesiunile din trecut, s-au străduit să strângă noi capitaluri pentru a restructura datorii grele. Achiziția ar propulsa ConocoPhillips în rândul producătorilor de top din bazinul Permian, principalul câmp petrolier din SUA care se întinde de la vestul Texasului la sud-estul New Mexico.
De asemenea, l-ar face cel mai mare independent din SUA, pompând 1,5 milioane de barili pe zi (bpd).
Al cincilea cel mai mare producător în volum din Permian, Concho pompează aproximativ 319.000 bpd, din puțuri răspândite pe mai mult de o jumătate de milion de acri.
Conoco este un producător major în alte două câmpuri de șist din SUA, dar pompează aproximativ 50.000 bpd în Permian.
„Concho a fost pe lista scurtă a marilor companii permiene care atrag interesul datorită producției sale mari, suprafeței vaste și datoriei relativ mici”, a declarat Andrew Dittmar, analist M&A la consultanta Enverus.
El are o suprafață de foraj redusă pe terenuri federale, un plus oferit de candidatul la președinția partidului democratic Joe Biden de a interzice noile permise de fracking asupra proprietăților guvernamentale, a spus el.
Sectorul s-a consolidat după ce mulți producători de șist s-au împrumutat într-un pariu pe prețuri mai mari.
Prețurile s-au redus în schimb, lăsând investitorilor de șist cu puțin de arătat pentru creșterea producției și companiile care se luptă să achite datoriile.
Tranzacția îl evaluează pe Concho la 49,30 dolari pe acțiune, cu 1,4% peste închiderea de vineri și continuă o tendință de combinații de acțiuni premium, scăzute, inclusiv fuziunea WPX Energy-Devon și achiziția Chevron Corp CVX.N de Noble Energy.
ConocoPhillips a declarat că prima a fost de 15% pe baza prețului Concho din 13 octombrie, înainte ca rapoartele de știri despre discuțiile despre acord să apară.
Citeste continuarea ConocoPhillips va cumpăra Concho Resources pentru 9,7 miliarde de dolari în cel mai mare acord de șist din 2020